Mercado da Prata

“A prata vai disparar para novos máximos históricos” — O autor de Pai Rico, Pai Pobre, Robert Kiyosaki, diz que a prata é atualmente mais valiosa do que o ouro ou o bitcoin.

Robert Kiyosaki, autor do best-seller Pai Rico, Pai Pobre, deu um forte apoio à prata, chamando-a de o investimento mais quente da atualidade. Seu livro tem sido um pilar fundamental da educação financeira por décadas, traduzido para dezenas de idiomas e vendendo milhões de cópias no mundo todo. Kiyosaki compartilhou na plataforma de mídia social X em 2 de abril:

P: A prata é mais valiosa que o ouro ou o bitcoin? R: Eu digo que sim.

O renomado autor explicou que o valor crescente da prata decorre de sua crescente demanda em uma ampla gama de indústrias essenciais. É um material crítico usado em painéis solares, veículos eletrônicos, computadores e outros produtos eletrônicos. Além disso, a prata desempenha um papel vital em sistemas de armas, aplicações médicas modernas e tecnologias de purificação de água. Essa ampla demanda industrial, ele enfatizou, é uma razão fundamental pela qual o valor da prata está prestes a aumentar.

Ao contrário do ouro e do bitcoin, Kiyosaki destacou que os suprimentos de prata estão, na verdade, diminuindo. Ao mesmo tempo, ele observou: “A prata é a menos cara quando comparada ao ouro e ao bitcoin.” Enquanto o ouro recentemente quebrou máximas históricas de US$ 3.115 a onça, a prata permanece 60% abaixo de seu pico, atualmente com preços (em torno de) de US$ 34. Ele argumentou que isso se deve a décadas de supressão de preços para manter a prata acessível para a indústria. Ele enfatizou:

Acredito que a manipulação do preço da prata acabou. Acredito fortemente que o preço da prata vai “disparar” para novas máximas históricas… possivelmente 2x para US$ 70 a onça em 2025.

Kiyosaki acrescentou em 1º de abril que ele tem comprado ainda mais prata, apesar de já possuir uma quantia significativa. Sua razão é simples: acessibilidade. “Você não precisa ser rico para investir em prata. Quase todo mundo no mundo pode pagar pelo menos 1 onça de prata. Quase todo mundo pode pagar para ficar mais rico e mais rico uma moeda de prata por vez”, ele opinou.

O aclamado autor enfatizou:

“Prata pronta para crescer. O investimento mais quente hoje é prata. Muito mais demanda do que oferta.“

Ele reiterou que o ouro, a prata e o bitcoin não estão realmente subindo de preço — em vez disso, é o dólar americano que está perdendo valor. “Prefiro economizar prata… do que economizar dinheiro de papel falso”, disse ele, lembrando seus seguidores de sua conhecida frase de Pai Rico, Pai Pobre: ​​“Poupadores são perdedores”. Kiyosaki há muito alerta sobre a fragilidade das moedas fiduciárias, o declínio do dólar americano e uma crise econômica iminente. Sua mensagem consistente é clara: evite dinheiro falso e invista em ativos reais e tangíveis como ouro, prata e bitcoin — antes que seja tarde demais.

(fonte)

Nota: Este artigo não constitui um conselho de investimento. Cada leitor é incentivado a consultar seu profissional financeiro individual e qualquer ação que um leitor tome como resultado das informações aqui apresentadas é de sua própria responsabilidade. Ao abrir esta página, cada leitor aceita e concorda com os termos de uso e isenção de responsabilidade legal completa do blog. Este artigo não é uma solicitação de investimento. O blog não fornece consultoria de investimento geral ou específica e as informações contidas no site não devem ser consideradas uma recomendação de compra ou venda de qualquer título.

Por David Jensen

Como os dados indicam claramente que uma crise física de prata está em andamento e crescendo em Londres, esta semana a Bloomberg News começou a relatar que talvez uma crise de prata possa ocorrer.

Em seu relatório, a Bloomberg publicou um gráfico de taxa de arrendamento implícita para a prata de Londres mostrando uma taxa de arrendamento acima de 6%. A taxa de arrendamento relatada pela Bloomberg pode ser uma taxa média semanal combinada, no entanto, o analista de mercado de metais preciosos Robert Gottlieb relatou que a taxa atingiu 9% na semana anterior. Temos que ter em mente que a taxa de arrendamento real do ouro de Londres atingiu o dobro da taxa de arrendamento implícita calculada recentemente.

Houve alegações de que há bastante prata em cofres suíços e outros disponíveis para reabastecer os cofres de Londres. No entanto, é uma curta viagem de caminhão da Suíça para Londres e essa prata já teria começado a se mover em quantidade para os cofres esgotados de prata de Londres, reduzindo assim as taxas de arrendamento, se fosse o caso.

Figura 1 – Taxa de arrendamento implícita de prata em Londres; fonte: Bloomberg.

Quão grave é a escassez de prata em Londres?

Em uma palavra, está feia.

Os dados mais recentes sobre os cofres de prata de Londres mostram que, em 28 de fevereiro de 2025, havia aproximadamente 198 milhões (M) de onças ou 6.164 toneladas de prata “flutuando” nos cofres de Londres que não eram mantidos por fundos negociados em bolsa para seus acionistas.

No entanto, o ‘free float’ de prata realmente disponível para o mercado em Londres atualmente é muito menor do que 198M oz. O free float de Londres pode ser tão pequeno quanto algumas dezenas de milhões de oz de prata e a taxa de arrendamento persistentemente alta nos diz que os cofres de Londres estão esgotados da prata disponível e não estão sendo repostos.

Figura 2 – Estoques de prata em Londres em 28 de fevereiro de 2025; fonte: GoldChartsRUs.com, LBMA.

De fato, a cada dia nas últimas semanas, houve tipicamente de 3 milhões a 5 milhões de onças adicionais de contratos de troca por prata física (EFP) adquiridos no mercado COMEX de Nova York, o que permite que os compradores reivindiquem a prata física para entrega imediata em Londres, aumentando ainda mais a pressão no mercado de Londres à medida que ela é enviada.

Preparando a pista para a chegada do Silver Squeeze

Diante dessa evidência de uma crescente escassez física de prata em Londres, o artigo sobre prata da Bloomberg de 18 de março de 2025 postulou o seguinte:

“Eu espero que essas taxas de aluguel em Londres permaneçam altas por dois a três meses”, disse Cao Shanshan, analista da COFCO Futures Inc. Com a transferência do Reino Unido para os EUA em andamento, e como “a prata é mais volumosa que o ouro, a transferência deve levar mais tempo”.

“Os totais comercializados relatados nos EUA refletem uma turbulência. Os inventários de prata contabilizados na COMEX se expandiram para o maior nível desde 1992, e aumentando 40% apenas no último trimestre. Enquanto NY ainda desfruta do metal até o presente, há preocupações de que o fluxo pode se reverter se a prata escassear nos cofres de Londres.”

“Se a perspectiva da escassez da prata se materializar, este fluxo mais lento pode ser um gatilho chave para prolongar uma potencial disrupção no mercado”, diz o analista Geoge Heppel em uma nota. Isso porque levaria tempo para a prata ser levada dos estoques nos EUA para Londres.

Uma alta taxa de arrendamento de prata em Londres por dois a três meses indica que uma séria escassez de mercado se desenvolveu, e não um pequeno obstáculo de velocidade de mercado. Além disso, especular que a prata poderia voltar direto para Londres, dadas as razões pelas quais a prata foi movida para Nova York em primeiro lugar, é mais da ordem de querer um pensamento positivo.

Se os reforços de prata pudessem ter chegado dos cofres suíços, eles já teriam chegado, e não estamos vendo isso nos dados do mercado de Londres. Na verdade, a situação está piorando.

Mordidas de alavancagem de prata de Londres

A Pesquisa de Liquidez da Loco London de 2011, publicada na revista comercial Alchemist #63 da London Bullion Market Association (LBMA) , mostrou que o volume total diário de negociações de ouro foi no mínimo 10 vezes maior que o volume líquido de negociações publicado no final do dia .

Aplicando os dados de pesquisa de mercado da LBMA ao mercado de prata para dimensionar as negociações, o volume médio diário de negociação de prata em Londres equivale a 2,4 bilhões (B) onças de prata em volume de negócios diário e reivindicações permanentes de 5 bilhões de onças de prata para entrega imediata em Londres.

Em um mundo que vê a produção de prata nas minas em 830 milhões de onças por ano e um mercado global de prata física cada vez mais ilíquido, isso está caminhando para uma resolução espetacular, à medida que o mercado se livra de um sistema de manipulação de preços de décadas, operado sob a supervisão do Banco da Inglaterra.

(fonte)

Nota: Este artigo não constitui um conselho de investimento. Cada leitor é incentivado a consultar seu profissional financeiro individual e qualquer ação que um leitor tome como resultado das informações aqui apresentadas é de sua própria responsabilidade. Ao abrir esta página, cada leitor aceita e concorda com os termos de uso e isenção de responsabilidade legal completa do blog. Este artigo não é uma solicitação de investimento. O blog não fornece consultoria de investimento geral ou específica e as informações contidas no site não devem ser consideradas uma recomendação de compra ou venda de qualquer título.

As manchetes culparam Trump peloas recentes quedas nos mercados.  São as tarifas!

Mas eu tenho uma explicação muito mais simples: as ações nunca estiveram tão supervalorizadas. Com ações sendo negociadas em avaliações altíssimas, quase tudo pode catalisar um crash.

Claro, as tarifas desempenharam um papel, mas o problema subjacente é a bolha em si. As ações são precificadas para a perfeição, então qualquer coisa menos que isso está fadada a decepcionar.

Se este for o início de um novo mercado em baixa, o ouro e a prata oferecem um excelente lugar para se esconder e até mesmo obter alguns ganhos enquanto o mercado desmorona.

Durante períodos de baixa no mercado de ações, o ouro e a prata quase sempre apresentam desempenho superior.

Dê uma olhada no gráfico abaixo, que mostra como as mineradoras de ouro e prata se saíram em comparação com o índice Nasdaq Composite de 2000-2008. As mineradoras de ouro e prata estão em amarelo, e o Nasdaq está em azul.

Como você pode ver, enquanto o Nasdaq caiu 77% de 6/3/2000 a 30/9/2002, o índice de mineradoras de ouro XAU subiu 13% no mesmo período.

Em um período mais longo, de novembro de 2000 a março de 2008, o índice XAU* subiu 393%, enquanto o Nasdaq Composite caiu 27%. À medida que a tecnologia desmoronou, o ouro e a prata ofereceram alívio para a dor.

(*Philadelphia Gold and Silver Index, que é um índice do mercado de ações que rastreia o valor de empresas de mineração de metais preciosos. É um dos índices de metais mais observados do mundo.)

Depois que as bolhas estouram, os investidores tendem a se voltar para metais preciosos e outros ativos tangíveis. Parte do motivo é que o Federal Reserve e outros bancos centrais tendem a começar a imprimir muito dinheiro quando as ações despencam, em uma tentativa de salvar o mercado. 

Nossa situação hoje não é diferente da bolha da internet de 2000. Temos ações que estão  ainda mais caras, impulsionadas por avanços tecnológicos que ainda não produziram valor significativo na economia real.

Não me entenda mal, a IA vai mudar o mundo assim como a internet fez. Mas isso não significa que as ações continuarão a subir indefinidamente.

Assim como no período após o estouro da bolha tecnológica de 2000, espero que o ouro e a prata tenham um desempenho superior por uma grande margem nos próximos anos.

De olho nos mineradores de prata

Eu possuo ouro e prata, e mineradores de ambos os tipos, mas ultimamente tenho focado mais na metade da equação da prata. O motivo é simples: acredito que ela tem mais vantagens.

Se a prata puder romper acima da faixa de US$ 35/oz com força, acho que estamos a caminho de US$ 50 e além. Em um futuro próximo, escreverei um artigo dedicado a explicar meu caso otimista mais completamente.

Por enquanto, meu ponto é que isso pode ser o início de uma rotação de tecnologia para mineradores de metais preciosos. A retração das ações está assustando os investidores, e eles estão desesperadamente procurando por alfa.

Metais preciosos parecem extremamente atraentes depois de dias como esses. Eventualmente, os investidores perceberão esse fato, e até mesmo uma pequena rotação de tecnologia para metais produzirá resultados explosivos.

Não afirmo saber o futuro. Mas o risco/recompensa para metais preciosos aqui é extraordinário. Especialmente em comparação com o mercado de ações supervalorizado.

Durmo muito melhor sabendo que 15% do meu portfólio está em investimentos em ouro e prata.

De autoria de Adam Sharp via DailyReckoning.com (fonte)

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Artigo por Nishtha Awasthi

O renomado empresário e autor Robert Kiyosaki mais uma vez expressou sua posição otimista sobre a prata, chamando-a de a melhor oportunidade de investimento no momento em sua postagem recente na plataforma de mídia social X, sugerindo que, embora o ouro possa ultrapassar US$ 3.000, a prata é o ativo a ser observado para ganhos explosivos.

“Quando o ouro passar de US$ 3.000, uma nova alta histórica… minhas fontes dizem que a PRATA vai decolar. A prata é o melhor investimento pelo melhor preço. A prata ainda está cerca de 50% abaixo de sua alta histórica”, disse Kiyosaki em sua postagem.

De acordo com o autor de ‘Pai Rico, Pai Pobre’, a prata continua significativamente subvalorizada, sendo negociada a 50% abaixo de sua máxima histórica. “A prata é o melhor investimento pelo melhor preço”, ele afirmou, enfatizando que atualmente é uma opção acessível e promissora para investidores.

Ele acredita que a prata tem potencial para mais que dobrar de valor em um ano, chegando a US$ 70 a onça nas cotações de papel.

Apesar da acessibilidade da prata, Kiyosaki alertou que muitos investidores podem perder a oportunidade devido à inação. “A maioria das pessoas vai ‘pensar sobre isso’ e não fazer nada… à medida que  a inflação aumenta, fazendo com que seu dinheiro falso fique mais fraco”, ele alertou.

Kiyosaki também destacou como a inflação está corroendo o valor da moeda fiduciária, afirmando que o preço do ouro, da prata e  do Bitcoin não está realmente aumentando — na verdade, a inflação está reduzindo o poder de compra do dinheiro tradicional.

“A inflação está reduzindo o poder de compra… o valor do dinheiro falso deles”, ele comentou, acrescentando que essa tendência aumenta a lacuna entre os ricos e todos os outros.

No início do mês de fevereiro, Kiyosaki chamou o ouro e a prata de “dinheiro de Deus” e o Bitcoin de “dinheiro do povo”. Ele aconselhou os indivíduos a se afastarem das economias tradicionais e investirem em ativos que retêm valor apesar da inflação e das crises econômicas.

De acordo com Kiyosaki, “milhões estão acordando para o roubo de sua riqueza pelo governo por meio de seu dinheiro. Milhões de pessoas inteligentes estão economizando ouro real, prata real e Bitcoin”.

Seus comentários são consistentes com seu apoio de longa data a investimentos alternativos. Recentemente, Kiyosaki alertou que as próximas tarifas introduzidas pelo presidente dos EUA, Donald Trump, podem levar a um declínio de curto prazo em ouro, prata e Bitcoin — criando o que ele considera uma excelente oportunidade de compra.

Kiyosaki fez inúmeras previsões sobre crises financeiras ao longo dos anos, frequentemente apontando para a dívida do governo, inflação e instabilidade econômica como catalisadores para o colapso. Embora algumas de suas previsões não tenham se materializado dentro dos prazos esperados, suas opiniões continuam a ressoar entre aqueles que são céticos em relação às instituições financeiras tradicionais. (fonte)

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O escritor financeiro e corretor de metais preciosos Bill Holter está de volta com um novo alerta sobre os efeitos da equipe DOGE (Departamento de Eficiência Governamental) de Trump. Agora, todos sabem da enorme fraude e desperdício que estão sendo descobertos nas auditorias do governo federal dos EUA. Isso simplesmente precisa ser feito para que a nação sobreviva, mas o que muitos estão perdendo são as consequências dessas auditorias que são inevitáveis. Holter e seu ex-parceiro de negócios Jim Sinclair (RIP) expuseram o cenário de falência dos EUA há quase cinco anos no USAW. O post foi intitulado “A vitória de Trump oferece um caminho a seguir após a falência dos EUA – Holter e Sinclair”.  Claro, Donald Trump “perdeu” em 2020, e o botão de falência não foi pressionado. Naquela época, Holter e Sinclair disseram que os EUA iriam à falência.  

A única questão era: a América se reorganizaria financeiramente “sob o império da lei ou o império do caos?” Os eleitores escolheram o império da lei em 2024 com a vitória esmagadora de Trump. Holter continua explicando: “Matematicamente, isso vai acontecer de uma forma ou de outra. Ou vai acontecer por falta de pagamento ou vai acontecer quando eles explodirem o valor do dólar. Eles não podem pagar os juros e a dívida em termos atuais. . . . Eles teriam que criar mais dólares, diluindo o valor de cada dólar para pagar os dólares de volta. A questão é: isso vai acontecer sob o império da lei ou sob o império da fraude e corrupção completas. . . . Veja os últimos dias da Administração Biden. Centenas de bilhões de dólares saindo pela porta dos fundos. Tudo o que posso dizer é que quando isso acabar, é melhor que as pessoas estejam indo para a cadeia; caso contrário, você não está olhando para um verdadeiro império da lei.”

Holter continua dizendo: “O DOGE está descobrindo todos os tipos de fraude. É isso que você vê no fim dos impérios e até mesmo das empresas. Você vê fraude no final quando os impérios afundam. O escopo do que eles estão descobrindo, neste momento, tem sido alucinante. . . . Quanto mais o DOGE desenterra, mais a verdade vai aparecer e mais a confiança vai se quebrar. Quando a confiança se rompe com os estrangeiros, isso é um grande problema. Só neste ano, temos cerca de US$ 10 trilhões em títulos do Tesouro rolando. São US$ 28 trilhões nos próximos quatro anos. Tem que haver um apetite por nossos títulos do Tesouro, e o DOGE descobrir a verdade é contraproducente para isso. Eles estão descobrindo a verdade, mas a verdade fere a confiança. . . .o DOGE, ao fazer o que deveria ter sido feito há 50 anos, e se tivéssemos uma contabilidade real, não teríamos problemas. Agora, você tem o sistema absolutamente viciado nesse fluxo de caixa vindo da USAID e de todos esses programas diferentes, e isso vai ser desligado. É como jogar areia em uma caixa de engrenagens. O sistema vai parar, e isso vai levar à ‘ Grande Tomada’.”

Holter prevê: “Quando o sistema para, você vê derivativos entrarem em colapso, você vê instituições financeiras entrarem em colapso. Então, adivinhe, eles pegam todas as suas coisas. Sob as leis de hoje, eles fazem isso legalmente.”

Cinco anos atrás, na USAW, Holter e Sinclair previram que o ouro subiria muito mais.  O ouro a mais de US$ 2.900 por onça mostra que eles estavam certos, mas Holter diz que você ainda não viu nada: “O ouro é um termômetro que informa a saúde das moedas e regimes. A US$ 2.950, o ouro está dando o alarme agora. A pessoa média não está comparando isso a um alarme, mas é um alarme. As pessoas estão usando ouro para sair do sistema. Quando tudo estiver dito e feito, você descobrirá que houve fraude em todos os lugares. Você também descobrirá que todas essas criptomoedas são o sistema de contabilidade perfeito para o ar digital.”

Para encerrar, Holter diz que quando você considera as enormes quantias de trilhões de dólares de dívida impagável, o ouro poderia facilmente ser reavaliado para mais de US$ 100.000 por onça em uma redefinição do sistema financeiro. Holter diz: “Isso reliquefaria os bancos centrais em todo o mundo. Não acho que você teria bancos centrais em todo o mundo reclamando sobre isso.”

Holter diz que a prata também poderá ser reavaliada para cima para milhares de dólares por onça em uma redefinição financeira.

(Fonte)

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