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A mídia de massas continua a insistir que a economia está bem. A inflação está vencida. Um pouso suave está em jogo. Mas no seu podcast, Peter Schiff disse que estamos nas fases iniciais de uma crise financeira. Deveria ser óbvio, mas muito poucas pessoas preveem isso.

Peter enfatizou que já estamos no meio de uma crise financeira. Ele disse que, em algum momento, as pessoas vão reconhecer que estamos numa crise financeira, mas não vão perceber porquê.

“Serão todos tão surpreendidos por esta crise financeira como foram pela crise financeira muito menor de 2008, que também os apanhou de surpresa.”

Durante o colapso de 2008, a corrente dominante descreveu-o como uma “inundação de 100 anos” – um “cisne negro” que ninguém poderia ter previsto.

“O que, claro, foi um monte de besteira, porque muitas pessoas, inclusive eu, não apenas viram isso com antecedência, mas passaram anos alertando sobre isso.”

Peter disse que a evolução desta crise é igualmente clara. “Esta é a crise financeira mais óbvia que ninguém prevê. Quero dizer, isso nem é um cisne negro. Este nem é um cisne branco. Isto é como um pombo. Eles estão por toda parte. Este é um pássaro muito comum que não sai do campo esquerdo. É logo ali. Mas Wall Street tem um grande interesse em ignorar isto. E o mesmo acontece com muitas pessoas na Main Street, assim como a academia, a mídia financeira, o governo. Ninguém quer reconhecer isso até que, é claro, isso já aconteça. Então eles terão que descobrir quem é o bode expiatório.”

Uma coisa é certa. Ninguém culpará o principal responsável – o governo. “Nunca olham para trás e refletem sobre o papel do governo na criação da crise. Estão demasiado ocupados a apontar o dedo a alguém do setor privado e a apresentar o governo como a salvação. ‘Só precisamos de mais governo! Se tivéssemos mais regulamentações, isso não teria acontecido.’ Não. Aconteceu porque tínhamos demasiadas regulamentações. O que precisamos é de regulamentações de mercado livre.”

Podemos ver o sistema financeiro a desenrolar-se no mercado obrigacionista. Os rendimentos dos títulos de longo prazo continuaram a subir na semana passada. Peter chamou a venda de títulos de “implacável”. Na sexta-feira, o rendimento de um Título do Tesouro dos EUA de 30 anos subiu acima de 5,1%. O rendimento do título de 10 anos também eclipsou brevemente os 5%.

A curva de rendimento está basicamente estável em torno de 5%, mas Peter disse que não vai permanecer estável. Peter disse que à medida que a curva se normaliza, o segmento curto pode subir para 6%, com o segmento longo empurrando para a faixa de 7 ou 8% – mínimo.

Existem também sinais contínuos de tensão no setor bancário. Os bancos continuam a aproveitar o programa de resgate criado após o colapso do Silicon Valley Bank e do Signature Bank. Há também uma preocupação crescente com a pressão no sistema bancário criada pelo mercado imobiliário comercial.

As coisas ainda estão fervendo sob a superfície, mas é apenas uma questão de tempo até que a situação entre em erupção. (fonte)

Em tempos de incerteza, a prata é geralmente ofuscada pelo seu primo mais vistoso, uma vez que os mercados consideram o ouro o derradeiro porto seguro. Mas o metal precioso prateado também se beneficia de um aumento na procura quando os investidores procuram salvaguardar o seu capital.

As cotações da prata desfrutaram de uma recuperação saudável nas últimas duas semanas, à medida que o caminho de menor resistência se tornou mais alto. A dinâmica não tem sido tão forte como no ouro, com alguns testes e consolidação lateral ao longo do caminho, mas o recuo nas semanas anteriores também foi mais contido do que com o ouro.

A prata tem utilização na produção industrial, o que significa que é mais sensível ao ciclo econômico do que o ouro. Isto explica por que o recuo recente foi mais limitado. O ouro, enquanto ativo sem rendimento, normalmente apresenta um desempenho inferior quando os rendimentos estão a subir porque os investidores podem obter um retorno mais elevado noutros locais. Os rendimentos geralmente aumentam quando a economia tem um bom desempenho, o que funciona como uma faca de dois gumes para o metal, porque o seu apelo como porto seguro também diminui durante esses períodos, o que significa que os investidores geralmente reduzem as suas posições de ouro nas suas carteiras.

A prata, por outro lado, também regista uma procura reduzida quando a economia tem um bom desempenho, mas dada a sua utilização industrial, normalmente regista um sentimento menos pessimista porque uma economia mais forte provavelmente aumentará a produção industrial e, portanto, a procura por prata.

Os recentes ataques no Médio Oriente colocaram os investidores em alerta máximo e, embora os mercados tenham demonstrado pouco impacto nas últimas duas semanas, a dinâmica dos metais preciosos sugere que existe uma grande procura de portos seguros, mesmo que as preocupações ainda não tenham atingido o seu pico. Isto contradiz os dados recentes, que orientariam os investidores para ativos de maior rendimento, como as obrigações do Tesouro, mas o caminho de menor resistência tanto para o ouro como para a prata parece destinado a continuar em alta no curto prazo. Pelo menos até que haja mais clareza sobre as preocupações geopolíticas. (fonte)

A discórdia no Oriente Médio ampliou o apelo de porto seguro da prata, com os futuros de prata à vista e para dezembro da Comex dos EUA subindo. No entanto, por baixo desta alta reside ainda um mercado em grande parte impulsionado por posições a descoberto.

As sugestões do presidente da Fed, Jerome Powell, sobre possíveis aumentos das taxas, juntamente com um dólar americano forte e a escalada dos rendimentos do Tesouro, acrescentam novas camadas à dinâmica dos preços da prata. Estes elementos, entrelaçados com o panorama econômico mais amplo, desempenham um papel significativo na definição da trajetória do mercado da prata, enfatizando as influências multifacetadas nos seus preços no meio dos cenários geopolíticos e econômicos em evolução.

A previsão de curto prazo para a prata permanece otimista, estimulada pela turbulência no Médio Oriente. As perspectivas também são influenciadas por um dólar mais forte, pelo rendimentos do Tesouro e por uma postura agressiva do Fed. Estes fatores econômicos, juntamente com os acontecimentos geopolíticos, são fundamentais a considerar pelos comerciantes ao navegar no mercado da prata.

Este cenário sublinha o papel da prata como indicador de tensão geopolítica, refletindo as dinâmicas diferenciadas que afetam o sentimento de mercado no setor do comércio de prata. (fonte)

Do artigo de James Hyerczyk (Analista técnico, pesquisador de mercado, educador e trader baseado na Flórida com mais de 35 anos de experiência. Ele é um especialista na área de padrões, análise de preços e tempo no que se refere a futuros, Forex e ações.)

Destaques:

-Os preços da prata desfrutam dos ganhos semanais mais fortes em meses, com vários ventos favoráveis em jogo

-A perspectiva de subida das taxas do FED parece incerta, aumentando as perspectivas tanto para a prata como para o ouro

-As tensões geopolíticas no Médio Oriente sublinham o papel da prata como um ativo de refúgio seguro

-Os sinais econômicos da China apontam para um abrandamento da economia, um sinal de alta para os preços da prata

O aumento da prata em meio a uma tempestade perfeita de fatores

A prata está a desfrutar dos seus ganhos semanais mais fortes em meses, impulsionada não apenas pela turbulência geopolítica no Médio Oriente, mas também pela especulação de que os aumentos das taxas de juro do Fed podem estar a desacelerar. Ao mesmo tempo, o excelente desempenho do ouro esta semana dá credibilidade ao aumento da prata. A trajetória do mercado é claramente ascendente.

Mudanças nos ventos do Federal Reserve

As medidas políticas do Fed há muito que colocam os mercados financeiros sob pressão. Apesar dos dados recentes sobre a inflação nos EUA mostrarem apenas um aumento modesto nos preços ao consumidor, o sentimento do mercado sugere que os dias de subida das taxas por parte do Fed poderão terminar em breve. Isto levou a uma retração tanto nos rendimentos do Tesouro como no dólar, reforçando ainda mais o apelo da prata.

O fator de refúgio seguro

No meio do conflito crescente entre Israel e o grupo palestiniano Hamas, o papel da prata como ativo de refúgio está a ser cimentado. Com a incerteza geopolítica a atingir novos patamares, os traders encaram cada vez mais a prata como uma opção de investimento estável.

A desaceleração da economia da China

A China, um importante interveniente no mercado da prata, apresentou taxas de inflação e preços de fábrica mais fracos do que o esperado, indicando pressões deflacionistas persistentes. Este é um sinal de alta para os preços da prata, uma vez que os cenários deflacionários apoiam frequentemente a procura deste metal precioso.

Previsão de Curto Prazo

Tendo em conta a especulação política do Fed, as tensões geopolíticas globais e os sinais económicos da China, a prata parece preparada para continuar a sua jornada ascendente. No curto prazo, espera-se que os papéis derivativos de prata seja negociados entre $22,45 e $24,05, apoiada pelas incertezas econômicas tanto nos EUA como a nível mundial. Isso vai impactar ainda mais os prêmios e os preços da prata física.

Destaques

• As tensões israelo-palestinianas podem atingir os mercados globais, afetando os preços da prata
• O apelo do porto seguro da prata pode aumentar em meio à agitação geopolítica
• Acontecimentos geopolíticos e fundamentos económicos mantêm o mercado da prata em suspense
• Os comerciantes enfrentam incerteza à medida que a agitação geopolítica e os fundamentos do mercado se entrelaçam, lançando previsões complexas sobre o preço da prata

Impacto potencial na prata em meio à agitação geopolítica

A escalada das tensões entre as forças israelitas e os militantes palestinianos de Gaza, caracterizada pelo primeiro-ministro israelita, Benjamin Netanyahu, sugere um conflito iminente que poderá repercutir nos mercados financeiros globais, incluindo o mercado da prata.

Possível apelo de porto seguro

Tradicionalmente, a prata goza de um estatuto de porto seguro durante tempos de turbulência geopolítica. Caso as tensões aumentem ainda mais, poderá surgir no horizonte um aumento na procura de prata como ativo de preservação de capital. Apesar dos indicadores econômicos pessimistas, esta procura poderá potencialmente constituir um amortecedor contra uma descida dos preços da prata.

Potencial Impacto Cambial e Demanda Industrial

Os desenvolvimentos geopolíticos têm frequentemente um efeito cascata nos valores monetários. Se o dólar americano enfraquecer como resultado do conflito, a prata poderá tornar-se mais acessível para os detentores de outras moedas, possivelmente aumentando o seu preço. Na frente industrial, uma escalada significativa que afecte as atividades industriais globais poderá influenciar a procura de prata. Contudo, as atividades especulativas, que tendem a aumentar durante as tensões geopolíticas, poderão compensar o impacto sobre a procura, acrescentando uma camada de volatilidade aos preços da prata.

Preocupações com a inflação e ramificações económicas globais

Os picos nos preços do petróleo induzidos por conflitos poderão potencialmente alimentar receios de inflação. Tradicionalmente, a prata, tal como o ouro, é vista como uma proteção contra a inflação, o que poderia impactar positivamente o seu preço. Além disso, as repercussões econômicas mais amplas poderão levar os bancos centrais a ajustar a política monetária. Estas mudanças, juntamente com a trajetória dos preços do ouro – que muitas vezes se movem em conjunto com os preços da prata – poderão desempenhar um papel crucial na determinação da dinâmica dos preços da prata.

Uma previsão cautelosamente otimista de curto prazo

O entrelaçamento da potencial agitação geopolítica com os fundamentos do mercado lança uma previsão complexa para os preços da prata. Apesar dos dados robustos sobre o emprego nos EUA sugerirem outro possível aumento das taxas de juros, o cenário geopolítico em desenvolvimento poderá proporcionar uma perspectiva cautelosamente otimista para a prata.

Enquanto o mercado aguarda ansiosamente os próximos dados económicos dos EUA e as decisões do Comité Federal de Mercado Aberto (FOMC), o pano de fundo de um possível conflito é iminente. A dança entre potenciais eventos geopolíticos e os fundamentos econômicos deverá manter o mercado da prata num estado de suspense, à medida que os traders navegam através de um cenário repleto de incertezas. (fonte)

A partir do texto original de Michael Ballanger (mais de 30 anos de experiência como especialista em mineração e exploração, além de sólida formação em finanças corporativas) – fonte

O ouro e a prata foram instrumentos de reserva importantes das gerações anteriores que não tinham outra alternativa onde colocar as suas poupanças, enquanto o mundo atual de financeirização de tudo tornou o ouro e a prata irrelevantes nas mentes dos Millennials e dos Gen-Exers. Foi há apenas catorze anos que um jovem programador inventou o Bitcoin como uma alternativa ao domínio governamental, tendo como resultado uma onda de investidores de novas gerações migrando para os seus computadores em vez de um cofre real para proteger as suas poupanças.

Afinal de contas, não é nenhuma surpresa que uma geração de crianças criadas com base em videogames e mídias sociais tenha mais fé em um veículo de poupança hospedado por computador do que em possuir um metal real odiado pelos governos, cujo preço depende do capricho e da ordem da elite dos baby boomers mais velhos que o controlam.

Como sempre foi o caso, haverá um evento seminal que irá mais uma vez restaurar o ouro e a prata físicos aos seus legítimos tronos como defensores da riqueza pessoal. Não tenho ideia de como será esse evento, mas você pode ter certeza de que qualquer evento que destrua a eficácia das ações, títulos e criptomoedas como protetores de riqueza não será bonito de ser ver. Há décadas que as pessoas me perguntam o que eu pensava que seria necessário para o ouro atingir os 5.000 dólares a onça, e a minha resposta tem sido sempre a mesma.

E esta é a perda total de confiança no dólar americano como moeda de reserva mundial, e com onze países do BRICS a afastarem-se agora do sistema “SWIFT” baseado nos EUA, um evento deste tipo, considerado fantástico há dez anos, surge assustadoramente no horizonte. Todos os inimigos do Ocidente sabem muito bem que o calcanhar de Aquiles dos militares dos EUA é o dólar, porque se destruírem o dólar, desfinanciarão a sua máquina de guerra.

É aí que reside o valor latente do ouro e da prata neste mundo em constante mudança, cheio de perigos e subterfúgios.

Os investimentos em ouro e prata aumentam à medida que as pessoas procuram melhores retornos

Mais investidores estão a investir dinheiro em ouro e prata, à medida que as pessoas optam por investimentos em “portos seguros” para aumentar as suas poupanças no meio da crise do custo de vida, afirmou a Royal Mint.

A empresa disse que os investidores podem estar recorrendo aos metais preciosos como uma alternativa às taxas de poupança nas ruas e aos retornos decepcionantes dos investimentos em ações e ações.

Ele relatou um aumento de 17% no número de investidores iniciantes em metais preciosos durante o primeiro semestre de 2023 em comparação com o ano passado.

O volume de investimentos em ouro aumentou um décimo e os investimentos em prata aumentaram 16% em termos anuais durante o mesmo período, revelou.

A Royal Mint, que é o fabricante oficial das moedas britânicas no Reino Unido, disse que o aumento foi distribuído por todas as faixas etárias, indicando que as mercadorias têm apelo de investimento convencional.

“À medida que as taxas de poupança nas ruas e os retornos no mercado de ações permanecem baixos, o pêndulo oscilou em direção a investimentos com potencial para oferecer melhores retornos”, disse Andrew Dickey, diretor de metais preciosos da Royal Mint.

“Na Royal Mint, assistimos a um aumento nos investimentos em ouro e prata no primeiro semestre do ano, à medida que os investidores recorrem a investimentos alternativos como forma de diversificar a sua carteira, vencer a inflação e gerar riqueza a longo prazo. ”

Dickey acrescentou que há mais pessoas a investir em metais preciosos para beneficiarem do estatuto de “porto seguro” do investimento.

Ao longo de 2022, o volume de investimentos em metais aumentou mais de 25% em comparação com o ano anterior, disse a Royal Mint. O preço da prata aumentou quase 60% nos últimos cinco anos.

Esta situação surge num momento em que as famílias têm visto as suas poupanças corroídas pela inflação mais elevada, com os custos de vida como alimentação, gasolina e eletricidade a subirem nos últimos anos.

Cerca de 58% dos investidores do Reino Unido afirmaram que detêm atualmente pelo menos um investimento alternativo na sua carteira, de acordo com um inquérito separado a mais de 2.000 investidores realizado pela Royal Mint. (fonte)