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Os maiores países produtores de prata do mundo têm as menores reservas remanescentes. E, não são décadas de reservas de prata; em vez disso, é uma questão de poucos anos. Isso pode parecer inacreditável, mas é exatamente o que encontramos quando olhamos os dados.

Os três primeiros produtores em 2020 foram México (com 178 Moz), seguido pelo Peru (110 Moz) e China (109 Moz). Tanto o México quanto o Peru provavelmente verão uma recuperação na produção de prata em 2021, enquanto se recuperam das paralisações da pandemia em 2020.

Os países abaixo produzem mais de 80% do suprimento global das minas de prata. Um gráfico do U.S. Geological Survey, mostra as reservas de prata restantes para esses países.

O México, o maior produtor de prata do mundo, tem a menor vida útil da reserva remanescente, com apenas sete anos no nível de produção atual. A China, em terceiro lugar, tem apenas 13 anos de reservas de prata restantes.

Curiosamente, a Austrália tem a vida de reserva mais longa restante, com 68 anos, seguida pela Polônia, com 54 anos. (fonte)

Enquanto isso, os Americanos compraram muito mais prata do que ouro em 2021

À medida que os governos do mundo acrescentam uma enorme quantidade de dívida pública e o Federal Reserve compra ativos para sustentar a economia e o sistema financeiro, os americanos continuam a comprar uma grande quantidade de metais preciosos físicos. No entanto, parece que os americanos preferem comprar MUITO MAIS barras e moedas de prata do que ouro.

De acordo com os dados do 2021 Silver Institute Silver Interim Report e do World Gold Council, prevê-se que os americanos comprem 105 milhões de onças de barras e moedas de prata contra apenas 3,5 milhões de onças de ouro físico.

Claro, em “Termos de dólar”, o valor em barras e moedas de ouro demandada é maior do que de barras e moedas de prata , mas não quando se trata de onças troy. E, aqueles que têm adquirido muita prata, serão recompensados no futuro em um grau muito maior do que o ouro.

Embora o investimento físico total em ouro seja avaliado em aproximadamente US $ 45 bilhões contra US $ 27 bilhões para a prata, os americanos adquiriram 44 VEZES a mais de prata do que ouro desde 2010.

E, com a demanda global de moedas e barras de prata atingindo 263 Moz em 2021, os EUA responderam por 105 Moz, ou 40% do total. Além disso, os americanos tendem a comprar muito mais moedas oficiais de prata do que barras de prata. Isso é muito sábio quando se trata de vender prata ou negociar prata no futuro … as moedas oficiais de 1 oz serão mais fáceis de trocar do que barras maiores.

O mundo ainda não tem ideia de como a prata está subvalorizada em comparação com a maioria das ações, títulos e imóveis… (fonte)

A Prata pode chegar a $ 500 devido a ‘Uma década de escassez’

Esta será uma década de escassez definida por alta inflação e uma tentativa fracassada de aumentar as taxas de juros, a combinação perfeita para desencadear uma forte alta de ouro e de prata, diz o sócio-gerente da Goehring & Rozencwajg Associates, Leigh Goehring.

No ano que vem, só nos EUA a inflação pode chegar a 9%, e pode ficar muito pior, disse Goehring.

O presidente do Fed, Jay Powell, já chocou os mercados, deixando de lado a frase que ‘a inflação é transitória’.

Um evento inflacionário do cisne negro poderia dar o pontapé inicial na psicologia inflacionária, que está faltando apesar da inflação anual nos Estados Unidos estar aquecida em 6,2%.

Existem muitas semelhanças entre agora e o final dos anos 1960 e o início dos anos 1970 que não podem ser ignoradas. Naquela época, a inflação estava subindo cerca de 5% -6% ao ano, como está agora. E então, em 1973, houve o evento cisne negro – o embargo do petróleo.

Esse seria o cenário perfeito para o ouro e a prata, disse Goehring. “Assim que o metal precioso chegar ao fundo da ação restritiva do Fed, ele começará seu mercado altista massivo.”

Qual será o tamanho do mercado altista? Goehring espera que o ouro alcance US $ 10.000 até o final da década e que a prata seja comercializada em torno de US $ 500 a onça.

A prata é outro metal inflacionário por excelência para comprar e manter durante a próxima década.

A inflação vai piorar durante esta década de escassez, e o subinvestimento no setor de recursos naturais terá um grande papel. Isso será altamente inflacionário, disse Goehring.

Uma métrica importante a ser observada é o mercado de títulos, que até agora rejeitou em grande parte as crescentes pressões sobre os preços. (fonte)

Esse é um excelente momento para investir parte de suas reservas em dinheiro físico de verdade, imune à inflação e que está muito subvalorizado em relação à sua capacidade de oferta frente à demanda, e aos demais ativos de valor.

Você sabe quanta prata ainda resta no planeta para ser minerada? Dê uma olhada:

Esse é um excelente momento para investir parte de suas reservas em dinheiro físico de verdade, imune à inflação e que está muito subvalorizado em relação à sua capacidade de oferta frente à demanda, e aos demais ativos de valor.

O futuro da prata está prestes a mudar, com seus fundamentos apontando para um rompimento das cotações dos papéis a US $ 35, disse Jim Iuorio, diretor-gerente de Serviços Institucionais da TJM.

“Eu tenho ficado no longo prazo com a prata há muito tempo e tem sido um jogo doloroso. O cobre ultrapassou um padrão técnico bastante significativo na semana passada e acredito que a prata o está seguindo”, disse Iuorio.

“A prata tem sido negociada, assim com ouro, muito estável nos últimos seis, sete meses. Acredito que o mercado estava vendo ela apenas como um metal precioso e negociando-o como um metal precioso. O mercado de criptomoedas de US $ 2,5 trilhões estava atraindo parte do dinheiro especulativo de proteção contra a inflação. E estava deixando o ouro e prata de lado. Acho que essas duas coisas vão mudar, mas acho que para a prata está mudando agora ”, disse ele.

A análise técnica mostra que, em um ano, os papéis de prata pode chegar a US $ 35. “A prata poderia facilmente negociar de volta por US $ 35. Quando o metal ultrapassou os US $ 22, abriu uma grande vantagem ”, disse Iuorio.

Iuorio está otimista por causa da mudança na percepção do mercado sobre os fundamentos do metal. “A prata poderia ser facilmente agrupada em algumas das commodities verdes do new deal, como o cobre. A prata é usada em painéis solares, condutividade elétrica, o que é muito, muito importante no novo acordo verde ”, disse ele.

“Eu me importo quando o mercado muda de foco e decide que a prata será o sabor do dia, do mês, do período de seis meses. E eu acredito que isso está acontecendo agora. E é isso que a análise técnica me diz ”, observou ele. “A história fundamental não é tão importante quanto o fato de que o mercado chega a essa constatação e você apenas tenta estar à frente dele.”

A prata também joga bem com a narrativa da inflação. Iuorio detém ouro, prata, platina, Bitcoin, ethereum e imóveis como hedge de dólar. “Para mim, esses são os ativos a serem mantidos se as coisas começarem a ficar realmente ruins.” (fonte)

A demanda global de investimentos em prata continua forte e com aumento nas importações de prata na Índia

Os EUA continuam a ser o maior investidor em prata em 2021, já que a Metals Focus prevê outro ano excepcional para a demanda por barras de prata e moedas. Além disso, a demanda de ETFs deve atingir um aumento líquido de 150 milhões de onças em 2021, preparando o terreno para grandes movimentos no futuro.

Esta é uma atualização rápida sobre o relatório provisório do World Silver Survey 2021 Silver lançado recentemente.

Em apenas dois meses, a Índia importou 52,5 Moz, ou 1.633 toneladas métricas de prata. Desde que as paralisações pandêmicas realmente atingiram a economia indiana no verão do ano passado, as importações de prata estavam mortas. Mas, de repente, o gigante prateado indiano acordou novamente.

De acordo com Metals Focus, a demanda física total de barras de prata e moedas chegará a 263 Moz, acima dos 199 Moz do ano passado. Além disso, prevê-se que os ETFs de prata acrescentem 150 milhões de onças às suas participações, para um total de 413 Moz de investimento total em prata.

Desde a crise financeira de 2008-2009, o investimento em prata realmente aumentou. Então, tivemos um pouco de queda em 2017 e 2018. No entanto, isso começou a mudar em 2019, quando o Fed se deparou com seus problemas, motivando os investidores a buscar ouro e prata. Então, realmente acelerou em 2020, quando as paralisações pandêmicas forçaram os bancos centrais a injetar uma quantidade enorme de liquidez. (fonte)

Os EUA importam ainda mais prata esse ano

Com a demanda norteamericana de investimento em prata continuando muito forte este ano, os EUA estão importando ainda mais prata. O mercado dos EUA agora está adquirindo metal da Turquia, Rússia, Uzbequistão e Cazaquistão para acessar mais prata. Embora os EUA recebam a maior parte de sua prata do México e do Canadá, importaram quase 10 milhões de onças de prata, principalmente desses países.

De acordo com o USGS Silver Mineral Industry Surveys, o total de importações de prata dos EUA atingiu quase 4.000 toneladas métricas (mt) nos primeiros sete meses do ano.

De janeiro a julho de 2021, os EUA importaram 126 milhões de onças (Moz) de prata a um valor total de $ 3,43 bilhões… com um preço à vista médio de $ 27,22. Que diferença em relação ao preço médio do ano passado, quando as importações de prata dos EUA para janeiro-julho de 2020 foram de 118 Moz a uma média de $ 18,68.

Com a grande alta do preço da prata em julho de 2020, os EUA importaram um recorde de 1.060 toneladas métricas ou 34 Moz em apenas um mês. Isso elevou o total cumulativo de importações de prata dos EUA para 3.677 toneladas métricas (118 Moz) contra 3.920 toneladas métricas (126 Moz) durante o mesmo período deste ano.

Então, de onde veio toda essa prata? A maior parte vem dos dois vizinhos mais próximos dos Estados Unidos, México e Canadá. Os EUA importaram mais de 2.000 mt de sua prata do México e Canadá durante os primeiros sete meses de 2021. O terceiro lugar foi a Suíça com 465 mt, seguida pela Polônia com 361 mt. Estas foram as quatro maiores fontes de importações de prata dos EUA.

O interessante neste ano é que os EUA adquiriram prata da Turquia, Rússia, Uzbequistão e Cazaquistão, quatro países dos quais normalmente não importa. A Turquia foi a sexta maior fonte com 140 mt, com Cazaquistão, Rússia e Uzbequistão respondendo por um total de 157 mt. Portanto, esses quatro países enviaram quase 300 toneladas métricas ou 10 milhões de onças de prata para os Estados Unidos apenas nos primeiros sete meses do ano.

Será interessante ver quais serão as importações de prata dos EUA nos meses restantes de 2021. Com a Índia importando muita prata desde setembro, isso pode ficar muito interessante, pois o mundo começa a acordar que a PRATA é uma das poucas Reservas de Valor de ALTA QUALIDADE. (fonte)

Esse é um excelente momento para investir parte de suas reservas em dinheiro físico de verdade, imune à inflação e que está muito subvalorizado em relação à sua capacidade de oferta frente à demanda, e aos demais ativos de valor.

Muitos dos metais básicos / industriais têm disparado recentemente, e o cobre parece ser o próximo. Que impacto, se houver, podemos esperar que isso tenha no preço da prata?

Vamos começar reconhecendo que o mercado em alta de commodities em curso é real. Com a rápida aceleração da desvalorização da moeda fiduciária desde o início da Crise da Covid, os ativos tangíveis aumentaram à medida que a escassez se desenvolveu. Como você pode ver abaixo, o Bloomberg Spot Commodity Index atingiu recentemente um novo recorde, superando os níveis vistos em 2008 e 2011.

E, dentro do setor, as commodities individuais se revezaram em direção a novos recordes plurianuais ou históricos. Considere os metais básicos / industriais abaixo, mas lembre-se também que 2021 viu altas intensas em outros itens, como minério de ferro, aço laminado a frio e madeira serrada.

O que nos leva ao cobre … primo da prata. Os preços do cobre também subiram recentemente, mas o cobre ainda não está nos mesmos níveis elevados de outros metais básicos / industriais e certamente ainda não viu o tipo de movimento explosivo para novos máximos testemunhados em algumas das outras commodities este ano. No entanto, está muito perto de fazer novos recordes.

Uma onda de novos recordes de todos os tempos? Negociando o cobre a $ 6 ou $ 7? Isso parece loucura para você?

Bem, e se eu lhe mostrasse o relatório mais recente de Compromisso de Comerciantes para o cobre? O que você veria?

Os dois bancos que negociam swap e os fundos de hedge de dinheiro administrado são contratos de cobre COMEX longos líquidos. A única rede secundária vendida é o produtor / hedgers. Portanto, se o preço subir repentinamente para $ 5,00, de onde os novos contratos serão emitidos para conter o preço? Talvez alguns produtores façam um pouco mais de hedge, mas que incentivo os bancos ou os fundos teriam para atrapalhar e vender ou vender a descoberto? Nenhum. Portanto, as coisas logo poderiam ficar desordenadas no cobre, e os níveis de $ 6 e $ 7 poderiam entrar em foco rapidamente.

Podemos já estar vendo sinais disso em Londres esta semana. Embora possa ser uma anomalia de curto prazo, também pode ser um sinal claro do que está por vir. Alguns canais da mídia de massa já chamam o cobre de o novo ouro (fonte).

E isso nos traz de volta à prata. Lembre-se de que muitos de nós que investimos em prata física o fazemos porque ainda pensamos nela como um metal monetário. Mas estamos em uma minoria! Quase todo o mundo dos investimentos pensa na prata como um metal básico / industrial.

Então:

-A política monetária fiduciária frouxa está levando a altas em quase todas as commodities.
-O setor de energia está em alta e isso levará a níveis de inflação ainda mais altos.
-Muitos metais básicos / industriais atingiram novos máximos.
-O cobre parece prestes a surpreender o mundo dos investimentos com um pico de US $ 6, US $ 7 ou até mais.
-Um eventual rali de transbordamento é quase uma certeza.

E vamos verificar o relatório de compromisso dos comerciantes para prata também. Os bancos que negociam swaps estão LONGOS pela primeira vez desde o final de 2018. Ah, e o que aconteceu no final de 2018? A prata atingiu o fundo do poço perto de US $ 14 logo antes do “erro de política” mais recente do Fed dominar os mercados, desequilibrar o mercado de ações e levar a uma mudança formal em junho de 2019.

Em suma, se o cobre eventualmente seguir os metais básicos e o setor de energia para novos máximos históricos, é altamente provável que a prata acompanhe a corrida, já que também é considerada um “metal básico”. A prata pode não se estender imediatamente para seus novos máximos históricos, mas se o cobre for negociado com um identificador de $ 6 ou $ 7, a prata não ficará em $ 24. Eu posso te assegurar disso. (Fonte)

Nós últimos dias, as cotações ascendentes dos papéis derivativos de prata já tem pressionado os preços da prata física. E com o Real cada vez mais desvalorizado ante o US$, logo a importação da prata no Brasil vai ficar ainda mais cara.

Esse é um excelente momento para investir parte de suas reservas em dinheiro físico de verdade, imune à inflação e que está muito subvalorizado em relação à sua capacidade de oferta frente à demanda, e aos demais ativos de valor.

Mesmo a mídia de massa tem noticiado com alarde a escassez de diversas mercadorias devido à disrupção das cadeias de suprimento globais de várias mercadorias, por várias razões, desde a falta de containers, a congestão dos portos pelas interrupções causadas pela COVID19, as paralizações das fábricas, a falta de microchips, à crise energética em diferentes continentes por diferentes razões, e mesmo a falta de trabalhadores dispostos à voltar aos seus empregos com salários de miséria.

Mesmo sendo estranho a China ter decidido diminuir a produção de carvão combustível para diminuir a poluição de seu ar justamente num momento destes (ou na verdade estar assim escamoteando a falta de carvão por sua briga com a Austrália, um de seus principais fornecedores), e as demais causas serem difíceis de serem explicadas ou difíceis de não terem sido previstas e portanto antecipadas por um planejador competente, o fato é que a escassez generalizada, e a consequente inflação, está acontecendo. E não vai melhorar no horizonte próximo, muito pelo contrário…

Já não é só na Inglaterra que os alimentos estão ficando escassos:

Como se não bastasse a falta de planejamento e a estupidez humana, temos que lembrar ainda que as alterações climáticas não vão dar trégua, especialmente para a produção de alimentos.

“Você está preparado para a correção maciça dos preços de bens e serviços?“

E a produção de metais e minerais certamente será afetada.

E para piorar, é real a possibilidade de um grande conflito armado na Ásia, muito em breve, que pode afetar mais ainda o fornecimento e os preços das mercadorias, incluindo a prata:

Há sons de tambores de guerra no ar…

Enquanto isso, a produção de prata pelas minas já anda em níveis insustentáveis. Embora possamos ver um aumento na produção global de prata nos próximos anos, isso não é algo que continuará a crescer por muito mais tempo. O mundo está produzindo mais de 100 vezes a produção anual de prata hoje do que durante o período de 1493-1600. Infelizmente, a indústria de mineração global só pode aumentar sua produção de metal se os suprimentos de energia continuarem a aumentar. Mas aí está o problema. Com o mundo se encaminhando rapidamente para o ABISMO DE ENERGIA, a produção de prata e outros metais atingirá o pico e diminuirá em breve. Além disso, a queda nas reservas de prata no maior produtor de prata do mundo também é outro indicador de que a O PICO DE PRODUÇÃO DE PRATA está próximo. (fonte)

E a demanda continua aumentando. No ano passado, as importações de prata pela Índia estiveram virtualmente mortas. Isso ocorreu devido a problemas decorrentes das paralisações da pandemia. Porém, algo mudou quando as importações de prata explodiram em setembro. De acordo com a GoldChartsRUs.com, o último valor de importação de prata da Índia foi de apenas 14,2 toneladas métricas (mt) em julho. As importações de prata de agosto não foram muito melhores, estimadas em 18 milhões de toneladas, a partir das informações de fontes de notícias indianas. No entanto, tudo isso mudou em setembro, quando um artigo do Times Of India relatou que as importações de prata aumentaram 60 vezes em comparação com o mesmo mês do ano passado. (fonte)

Não estamos falando tudo isso para gerar medo, mas para lhe prevenir, e lhe alertar sobre essa janela de oportunidade. Certamente, não só como os preços de todas as commodities, os preços da prata física tendem a disparar no futuro próximo.

As cotações dos papéis derivativos de prata podem subir para US$ 40 a onça já em meados de 2022, prevê James Anderson, CEO e presidente da Guanajuato Silver Company, atualmente pairando em cerca de US$ 23 a onça. (fonte). Isso é um aumento de 73%, e que impactará igualmente, senão em maior proporção, no preço da prata física.

Veja que mesmo com a queda dos papéis nos últimos meses, que acompanhou muitos ativos e derivativos, o valor da prata física continua firme.

Esse é um excelente momento para investir parte de suas reservas em dinheiro físico de verdade, imune à inflação e que está muito subvalorizado em relação à sua capacidade de oferta frente à demanda, e aos demais ativos de valor.